IPO Banzai: le caratteristiche dell'operazione
L'operazione, finalizzata a portare Banzai allo STAR, è destinata agli investitori istituzionali. Non è prevista alcuna offerta al pubblico indistinto. Flottante fino al 45,3%
di Mauro Introzzi 2 feb 2015 ore 15:08Una nuova STAR a Piazza Affari. Banzai, il principale operatore nazionale sul mercato italiano dell'e-Commerce e leader nell’editoria verticale online in Italia, ha depositato in Consob il Prospetto Informativo finalizzato all'ammissione alle negoziazioni delle proprie azioni sul Mercato Telematico Azionario di Borsa Italiana. Con questa IPO, Banzai (ndr: editore anche di SoldiOnline.it) punta al segmento STAR.
L'operazione è destinata agli investitori istituzionali e non è prevista alcuna offerta al pubblico indistinto. Il collocamento istituzionale avrà inizio il 2 febbraio 2015 e terminerà l’11 febbraio 2015.
IPO BANZAI: LE AZIONI COLLOCATE
Il gruppo intende collocare 16 milioni di azioni. Metà di esse arriveranno da un aumento di capitale mentre l'altra metà saranno cedute dagli attuali azionisti. La nota del gruppo specifica però che verrà data priorità al collocamento delle azioni rinvenienti dall'aumento di capitale fino alla raccolta di un ammontare di 50 milioni di euro. E le azioni cedute dagli azionisti verranno ripartite pro-quota tra i soci venditori. 
A fine operazione è prevista, da parte degli azionisti venditori, la concessione ai collocatori di un'opzione greenshoe per l'acquisto, al prezzo d’offerta, di 2,4 milioni di azioni (corrispondenti ad una quota pari al 15% del numero massimo di azioni oggetto dell’offerta). In caso di integrale esercizio dell'opzione il numero di azioni complessivamente collocate sarebbe di 18,4 milioni di azioni.
IPO BANZAI: CAPITALE POST COLLOCAMENTO
In caso di integrale sottoscrizione delle azioni oggetto del collocamento istituzionale: (i) Arepo BZ, società indirettamente controllata da Sator Private Equity Fund, deterrà una partecipazione pari al 12,92% del capitale sociale, (ii) Paolo Ainio deterrà una partecipazione pari al 21,45% del capitale sociale, (iii) i 17 manager dell'emittente, deterranno complessivamente una partecipazione pari al 9,34% del capitale sociale, (iv) altri azionisti deterranno complessivamente una partecipazione pari al 16,89% del capitale sociale e (v) il mercato deterrà il 39,4% del capitale sociale. Il flottante salirà al 45,3% in caso di integrale sottoscrizione dell'opzione greenshoe.
IPO BANZAI: VALORIZZAZIONE E PREZZO
La società e gli azionisti venditori, di concerto con i collocatori, hanno individuato un intervallo di valorizzazione indicativa non vincolante del capitale economico della società tra i 220 milioni e i 277 milioni di euro, pari ad un minimo di 6,75 euro ed un massimo di 8,5 euro per azione.
IPO BANZAI: TABELLA DELL'OPERAZIONE
| IPO BANZAI - LE DATE | |
| Inizio dell'offerta istituzionale | 2 febbraio |
| Termine dell'offerta istituzionale | 11 febbraio |
| Comunicazione del prezzo d'offerta | Entro due giorni lavorativi dal termine del periodo di raccolta ordini |
| Data prevista di inizio negoziazioni | 16 febbraio |
| IPO BANZAI - LE CARATTERISTICHE | |
| Segmento di mercato | MTA - Segmento STAR |
| Codice ISIN | IT0005084717 |
| Tipo di offerta | Collocamento istituzionale |
| Collocamento totale | 16 milioni (18,4 milioni con greenshoe) |
| Azionista venditore | 76 soggetti |
| Forchetta di prezzo | 6,75 - 8,5 euro |
| Differenza prezzo massimo/minimo | 25,9% |
| Azioni da aumento di capitale | 8 milioni |
| Controvalore aumento di capitale | 54 - 68 milioni di euro |
| Greenshoe | 2,4 milioni di azioni (circa il 15% del collocamento totale) |
| Flottante | 39,4% (45,3% con greenshoe) |
| Valorizzazione indicativa del capitale economico (ante aumento di capitale) | 220 - 277 milioni di euro |
| Lock-up | - Azionisti di Banzai alla data del prospetto e che rimarranno tali alla data di avvio delle negoziazioni: 180 giorni decorrenti dalla data di avvio delle negoziazioni. - Emittente: 180 giorni decorrenti dalla data di avvio delle negoziazioni. - Manager: 365 giorni decorrenti dalla data di avvio delle negoziazioni. - Paolo Ainio: 365 giorni decorrenti dalla data di avvio delle negoziazioni relativamente al 100% delle azioni possedute a esito dell’offerta; Paolo Ainio ha altresì comunicato che, allo scadere dei suddetti impegni di lock-up, intende mantenere, nei successivi 24 mesi, almeno il 90% delle azioni possedute a esito del Collocamento Istituzionale. |
| Joint Global Coordinators e Joint Lead Manager | Jefferies International Limited e Banca Profilo |
| Sponsor, Joint Lead Manager del Collocamento e Specialista | Banca Akros |
| Advisor Finanziario | Vintage Capital |
| Advisor legale | Clifford Chance |
