Aumento capitale Saipem, calendario e caratteristiche

Il consiglio di amministrazione di Saipem ha deliberato di aumentare il capitale per un importo di 2 miliardi di euro.

L’aumento di capitale si concretizzerà mediante emissione di 1.974.327.430 azioni ordinarie Saipem, da offrire in opzione agli azionisti ordinari e di risparmio nel rapporto di 95 nuove azioni ogni azione ordinaria o di risparmio posseduta.

Il prezzo di sottoscrizione dei nuovi titoli è stato fissato a 1,013 euro. Di conseguenza, Il prezzo di emissione delle nuove azioni incorpora uno sconto di circa il 30% rispetto al prezzo teorico ex diritto (Theoretical Ex Right Price o TERP) delle azioni ordinarie Saipem, calcolato secondo le metodologie correnti, sulla base del prezzo di chiusura del 21 giugno 2022 (42,03 euro).

Sulla base di queste caratteristiche, Borsa Italiana ha segnalato che l'operazione è qualificata come fortemente diluitiva.

L'aumento di capitale di Saipem prenderà il via lunedì 27 giugno 2022 e terminerà l'11 luglio, mentre i diritti resteranno quotati fino al 5 luglio.

Saipem ha confermato che gli azionisti ENI e CDP Industria si sono irrevocabilmente impegnati a sottoscrivere tutte le nuove azioni spettanti in proporzione alle partecipazioni rispettivamente detenute nella società, complessivamente pari a circa il 44% dell’aumento di capitale.

Inoltre, Saipem ha sottoscritto il contratto di garanzia relativo all’operazione di aumento di capitale.

In particolare, BNP Paribas, Citigroup, Deutsche Bank, HSBC, IntesaSanpaolo e UniCredit (in qualità di joint global coordinators) e ABN AMRO, Banca Akros (Gruppo BancoBPM), Banco Santander, Barclays, BPER, Goldman Sachs International, Société Générale e Stifel (in qualità di joint bookrunners), si sono impegnati a sottoscrivere, secondo i termini e le condizioni previsti dal contratto di garanzia, le nuove szioni non sottoscritte al termine dell’Asta dell’Inoptato fino a un importo massimo complessivo pari a circa 1,12 miliardi di euro.

Saipem ha ricordato che l'aumento di capitale ha natura inscindibile e, pertanto, si perfezionerà soltanto se integralmente sottoscritto per l’importo di 2 miliardi di euro.

La natura inscindibile dell’aumento di capitale risponde alla finalità di consentire a Saipem di raggiungere un livello di patrimonializzazione ritenuto congruo ai fini del superamento della situazione di tensione economica, patrimoniale e finanziaria manifestatasi a partire dal gennaio 2022, oltre alla realizzazione degli obiettivi fissati dal Piano Strategico 2022-2025.

In considerazione della natura inscindibile dell’aumento di capitale, nel caso in cui l’aumento non venga integralmente sottoscritto Saipem non procederà all’emissione e alla consegna di alcuna delle nuove azioni e conseguentemente gli investitori che avessero acquistato i diritti di opzione durante il periodo di offerta potrebbero realizzare una perdita pari all’investimento effettuato per l’acquisizione di tali diritti. Inoltre, ai fini del rispetto della normativa sulle vendite allo scoperto, gli investitori sono invitati a considerare che le nuove azioni non saranno accreditate sino alla data della comunicazione circa l’esito definitivo dell’aumento di capitale.

Tabella - Le caratteristiche dell'aumento di capitale di Saipem